Daglig leder i FIRST Fondene og forvalter av FIRST AllWeather.
Mer enn 20 års erfaring fra forvaltning av obligasjoner og aksjer. Arbeidet i Swedbank og FIRST Fondene siden 2012. Samfunnsøkonom fra Universitetet i Oslo samt Master i Finans.
Se alle fond
FIRST AllWeather J
Kjøp fondetFIRST AllWeather er et kombinasjonsfond som skal være robust i ulike typer markedsklima. Fondet gir tilgang til FIRST Fondene sin samlede kapasitet innenfor analyse og forvaltning. Fondet har et bredt investeringsmandat og vil investere i norske og globale aksjer og rentepapirer.
Forvalter tar aktive investeringsvalg på tvers av og innad de ulike aktivaklassene og har mandat til å investere 0-100 % i aksjer. Normalt vil aksjeandelen variere mellom 30-70 %. Allokeringsbeslutningene er basert på disiplinert metodikk hvor en langsiktig vurdering av konjunktursituasjonen og verdsettelse av aktivaklassene er helt sentrale elementer.
Fondet har 3 andelsklasser. Klikk her for priser og betingelser.
Hittil i år
Siste 12 mnd
Siste 3 år*
Siste 5 år*
Siste 10 år*
Siden oppstart
Hittil i år 4.77%
Siste 12 mnd 10.06%
Siste 3 år* 8.57%
Siste 5 år* 8.69%
Siste 10 år* 6.73%
Siden oppstart 260.68%
Hittil i år -0.09%
Siste 12 mnd -1.67%
Siste 3 år* -1.84%
Siste 5 år* -0.18%
Siste 10 år* -0.42%
Siden oppstart 27.46%
Kursutvikling
Dato for oppstart
01.08.2008
+/-%
0,28
Kurs
3606.83
Kursdato
07.08.2025
Sammenlikn med indeks
Faktaark
Fondskategori | Kombinasjonsfond |
Referanseindeks | Se nøkkelinformasjon |
Registreringsland | Norge |
Fondets størrelse (07.08.2025) | 963 MNOK |
Fondets oppstartsdato | 01.08.2008 |
Handelsvaluta | NOK |
ISIN | NO0011073868 |
UCITS/AIF | UCITS |
Fondskurs (07.08.2025) | 3.606,83 NOK |
Forvalter | Erik Haugland |
Tegningsfrist | kl 12:00 |
Likviditet | Daglig |
Utbytte | Utbytte reinvesteres |
Kostnader
Forvaltningshonorar | 1,00 % |
Tegningsgebyr | 0 % |
Innløsningsgebyr | 0 % |
Løpende avgift | 0 % |
Transaksjonskostnader | 0 % |
Andre avgifter | 0 % |
Suksesshonorar | Ja |
High Watermark | Ja |
Svingprising | Ja |
Minstetegning | 1000 kr |
Vekting av modell
| First AllWeather | Benchmark | Siste endring | |
|---|---|---|---|
| Aksjer | 44.6% | 50% | |
| Norge | 15.6% | 15% | |
| Internasjonalt | 29% | 35% |
| First AllWeather | Benchmark | Siste endring | |
|---|---|---|---|
| Rentebærende | 55.4% | 50% | |
| High Yield | 7.4% | 10% | |
| Investment Grade | 30.6% | 20% | |
| Pengemarked | 17.4% | 20% |
ESG/bærekraft
| Har dette finansielle produktet et mål om bærekraftige investeringer? | Nei |
| Det fremmer miljøegenskaper/sosiale egenskaper, men vil ikke foreta noen bærekraftige investeringer | |
| UN PRI | Nei |
| Tar hensyn til PAI | Nei |
| Erklæring om bærekraft | Nei |
| Årsrapport bærekraft | Nei |
Eksklusjonskriterier
NBIMs eksklusjonsliste | |
Tobakk eller tobakksvarer | |
Pornografisk materiale | |
Alkohol | |
Gambling som kjernevirksomhet | |
Canabis til rusformål | |
Selskaper som produserer våpen ved normal bruk bryter med grunnleggende humanitære prinsipper | |
Selskaper som selger militært utstyr til sanksjonerte regimer | |
Selskaper som medvirker til grov eller systematisk krenkelse av arbeids- og menneskerettigheter (herunder barneharbeid eller annen utnyttelse av barn) | |
Grov korrupsjon | |
Andre grove brudd på grunnleggende etiske normer | |
Medvirker til alvorlig miljøskade |
Dokumenter
- FIRST-AllWeather-J-Nokkelinformasjon-PRIIPS-KID-1.pdf
- FIRST-AllWeather-I-Nokkelinformasjon-PRIIPS-KID-1.pdf
- FIRST-AllWeather-A-Nokkelinformasjon-PRIIPS-KID-1.pdf
- Prospekt_FIRST-AllWeather-07.01.2025.pdf
- Vedtekter-FIRST-AllWeather-19.12.2023.pdf
- Baerekraftsrelatert-informasjon-FIRST-AllWeather.pdf
- Erklaering-om-baerekraft-FIRST-AllWeather.pdf
- Arsrapport-baerekraft-FIRST-AllWeather.pdf
Forvalterkommentar juli 2025
Managing Director / Partner
Markedsutvikling og fondets avkastning
Fondet steg med 1,2 % i juli, noe som var omtrent det samme som referanseindeksen som økte med 1,3 %. Undervekten i aksjer bidro negativt, mens valg av obligasjoner og norske aksjer hadde en positiv innvirkning på den relative avkastningen.
Juli ble nok en positiv måned i aksjemarkedene, spesielt i USA, etter gode selskapsresultater i 2. kvartal. Det har også vært et fortsatt fravær av negative effekter fra tollsatser på økonomisk vekst og inflasjon.
Prisingen av amerikanske aksjer representerer en utfordring, da den er 75 % høyere enn det langsiktige gjennomsnittet. Av denne grunn opprettholder vi en noe forsiktig risikoprofil med undervekt i internasjonale aksjer (spesielt amerikanske aksjer), samt nøytralvekt i norske aksjer (15 %) og en mindre undervekt i high yield, på grunn av svært lave kredittpremier internasjonalt.